Na krajnjem sjeverozapadnom dijelu Republike Srpske, u graničnom dijelu sa Federacijom BiH i Hrvatskom, smješten je Novi Grad, jedan od najstarijih i najslikovitijih krajiških gradova na rijeci Uni.

Ovo je bio jedan od najvećih čvorišnih prostora bivše Jugoslavije i u željezničkom i u drumskom saobraćaju (prva željeznička pruga u BiH je sprovedena kroz ovaj prostor 1873.g., pruga: Dobrljin-Banjaluka) a sada između Republike Srpske, Hrvatske, Federacije BiH i šireg područja. Komunikacijska udaljenost Novog Grada od Zagreba iznosi svega 135 km, od Banjaluke 90 km, Sarajeva 320 km i od Beograda 396 km.
Rijeke Una i Sana predstavljaju značajan vodeni potencijal ove opštine, ali i cijele regije, a ujedno predstavljaju i najznačajnije površinske vodotoke opštine Novi Grad. Una teče kao granična rijeka između Bosne i Hercegovine – Republike Srpske i Republike Hrvatske.